Descubra a origem surpreendente do ESG que envolveu US$ 6 trilhões em ativos sob gestão
Eventos fechados patrocinados pelo governo suíço para signatários que somavam US$ 6 trilhões sob gestão marcam a origem do ESG.
O termo ESG é um acrônimo em inglês que significa Environmental, Social and Governance (em português, Ambiental, Social e Governança). Embora os conceitos relacionados a ESG estejam sendo discutidos pelo menos desde a década de 70, o termo ESG foi cunhado em 2004.
A gênesis do termo remonta uma publicação do Pacto Global em parceria com o Internacional Finance Corporation (IFC), do Banco Mundial, chamada Who Cares Wins. A publicação trazia uma provocação do secretário-geral da ONU Kofi Annan e do ex-primeiro-ministro britânico Tony Blair a 50 CEOs de grandes instituições financeiras, sobre como integrar fatores sociais, ambientais e de governança no mercado de capitais e nas decisões de investimento.
O Who Cares Wins (WCW) foi endossado por 23 instituições financeiras, que representavam, na época, mais de US$ 6 trilhões em ativos sob gestão. De 2004 a 2008, o Pacto Global da ONU, IFC e o governo suíço patrocinou uma série de eventos a portas fechadas apenas para profissionais de investimento, fornecendo uma plataforma para gestores de ativos e investimentos se envolver com os debates ESG.
As discussões encabeçadas pelo IFC tinham como objetivo integrar a análise de critérios, riscos e oportunidades dos fatores ESG as análises e decisões de investimento tradicionais. Em 2006, a Iniciativa Financeira das Nações Unidas (UNEP-FI) em colaboração com Kofi Annan, lançaram o Principles for Responsible Investment (PRI, Princípios do Investimento Responsável em português) para integrar considerações ambientais, sociais e de governança (ESG) nos processos de tomada de decisão dos investidores.
O Nascimento do PRI, acordo com signatários que representam mais de US$ 120 trilhões em ativos sob gestão.
O PRI foi criado para incentivar a adoção de práticas de investimento responsável por parte dos investidores institucionais, como fundos de pensão e gestoras de ativos. No seu ano de lançamento, o PRI foi assinado por 100 signatários que representavam US$ 4 trilhões em ativos sob gestão.
Os PRI consistem em seis princípios:
Incorporar questões ESG nas análises e decisões de investimento;
Ser ativos proprietários e incorporar considerações ESG nas políticas e práticas de propriedade;
Buscar a divulgação de informações sobre questões ESG pelas entidades em que se investe;
Promover a aceitação e implementação dos princípios na indústria de investimentos;
Trabalhar em conjunto para melhorar a eficácia na implementação dos princípios;
Reportar periodicamente sobre as atividades e progresso na implementação dos princípios.
Desde o seu lançamento, o número de signatários do PRI cresceu significativamente. Em 2021, o número de signatários ultrapassou 3.000, representando mais de US$ 120 trilhões em ativos sob gestão. Os signatários incluem investidores institucionais, gestores de ativos, consultores e prestadores de serviços financeiros. Os PRI se tornaram uma das iniciativas mais importantes em investimentos responsáveis e são amplamente reconhecidos como um guia para as melhores práticas de investimento sustentável.
Em menos de duas décadas, o ESG se tornou uma das tendências de investimento mais populares do mundo, em diversos setores. Em 2020, os ativos de investimento sustentável alcançaram um recorde de US$ 35,3 trilhões em todo o mundo. Assumindo um crescimento de 15%, metade do ritmo dos últimos cinco anos, os ativos ESG sob gestão podem subir para mais de um terço do total global projetado de US$ 140,5 trilhões até 2025.
